Ở thời điểm hiện tại, việc kết nối nhiều chuỗi blockchain (omnichain) trong lĩnh vực tài chính phi tập trung (DeFi) đang là một xu hướng phát triển đáng chú ý. Một loạt các giao thức đang chuyển dịch hướng đến sử dụng mô hình này, nhằm mở rộng phạm vi và tích hợp các tài sản từ các chuỗi khác nhau. SYNTHR, một dự án đáng chú ý trong không gian này, đã nhanh chóng thu hút sự chú ý.
Điều đặc biệt về SYNTHR chính là khả năng tạo ra và triển khai nhiều mô hình khác nhau để tối ưu hoá hiệu suất sử dụng vốn cho người dùng. Như một “nhà điều hành” đa chuỗi trong DeFi, SYNTHR đã không ngừng phát triển các giải pháp sáng tạo để giải quyết các thách thức về khả năng mở rộng và tương tác giữa các chuỗi. Các mô hình này không chỉ giúp cải thiện tính khả dụng của các tài sản trên nền tảng của họ, mà còn đảm bảo rằng người dùng có thể tận dụng mọi cơ hội một cách hiệu quả.
Cùng daututienao tìm hiểu SYNTHR là gì? Tiềm năng dự án tích hợp công nghệ Omnichain qua bài viết dưới đây
SYNTHR là gì?
SYNTHR được xem là một giao thức tài sản tổng hợp có khả năng tương tác đa chuỗi (Omnichain), mở ra khả năng thú vị cho việc tạo ra, quản lý, giao dịch và khai thác lợi nhuận từ các tài sản phái sinh đại diện cho đa dạng công cụ tài chính trên phạm vi toàn cầu.
Đơn giản mà nói, SYNTHR cho phép người dùng biến bất kỳ tài sản nào, từ DeFi cho đến TradFi, thành các tài sản tổng hợp có tên gọi syAsset. Hệ thống này có khả năng áp dụng cho nhiều loại tài sản đa dạng như cổ phiếu của các công ty, trái phiếu, bất động sản, ngoại tệ, hàng hoá, tiền điện tử và thậm chí cả NFT – tạo ra một hệ thống phức tạp và đa dạng của các tài sản có thể tương tác với nhau.
Một khía cạnh quan trọng của SYNTHR chính là việc nó thể hiện sự tiến bộ trong thuật ngữ “Omnichain” – khả năng tương tác với tất cả các mạng blockchain. Điều này không chỉ mở ra cơ hội cho tài sản từ các chuỗi khác nhau để giao tiếp với nhau một cách hiệu quả, mà còn cung cấp cơ sở hạ tầng chung giúp đảm bảo tính liên kết và truyền dữ liệu liên mạng giữa các chuỗi khác nhau. Điều này chắc chắn sẽ giúp tạo ra một môi trường đa dạng và phong phú cho việc giao dịch và quản lý tài sản tổng hợp trên toàn cầu.
Xem thêm: NFT là gì? Tiềm năng của công nghệ NFT trong tương lai
syAsset – Tính năng cốt lõi của SYNTHR
Một thành phần quan trọng và độc đáo của giao thức SYNTHR chính là khái niệm syAsset – tài sản tổng hợp mang tính cách mạng, đại diện cho sự đa dạng của các tài sản khác nhau như syUSD, syBTC và syTSLA, mỗi loại tài sản đại diện cho cả một lĩnh vực thị trường khác nhau như đồng tiền, Bitcoin và cổ phiếu TESLA. Giá trị của các syAsset này được cân nhắc một cách chính xác thông qua việc sử dụng cơ chế Oracle.
Cơ hội mang lại bởi syAsset là khả năng tối ưu hóa sử dụng vốn và bảo đảm tính ổn định cho những người nắm giữ tài sản. Điều này được thực hiện thông qua hai cơ chế quan trọng:
Yield Bearing Collateral (Tài sản thế chấp sinh lãi)
Cơ chế Yield Bearing Collateral giúp gia tăng lợi nhuận một cách thông minh bằng cách:
Bước 1: Người dùng cung cấp thanh khoản trên các giao thức khác, đổi lấy phần thưởng dưới dạng LP token.
Bước 2: SYNTHR cho phép người dùng sử dụng LP token thu được ở bước 1 như tài sản thế chấp để mint syAsset, từ đó tham gia vào các hoạt động DeFi.
Với cơ chế này, lợi nhuận được tích lũy từ:
- LP token thu được ở bước 1.
- Lợi nhuận tham gia vào các hoạt động DeFi.
Xem thêm: DeFi là gì? Những kiến thức về Defi từ A-Z
Debt Pooling Model
SYNTHR áp dụng mô hình Debt Pooling Model của giao thức Synthetix để đảm bảo sự an toàn cho tài sản syAsset. Theo mô hình này, khi người dùng mint syAsset, họ có một khoản nợ trong hệ thống SYNTHR và khoản nợ này sẽ được phân chia đồng đều cho tất cả người mint thay vì phân tách riêng lẻ như các giao thức khác.
Ví dụ:
Bước 1: Hai Trader, Vinh và Kỳ, mint mỗi người 50,000 syUSD.
Bước 2: Vinh dùng syUSD để mua syBTC, còn Kỳ giữ nguyên syUSD.
Bước 3: Giá trị BTC tăng 50%, lúc này Vinh nắm 75,000 USD, Kỳ giữ 50,000 USD, và tổng nợ của SYNTHR tăng lên 125,000 USD.
Bước 4: Với trách nhiệm ban đầu là 50:50, khi tổng nợ tăng lên $125,000, cả hai phải chia sẻ nợ là 62,500 USD. Vinh, nắm 75,000 USD, sẽ lời 12,500 USD, trong khi Kỳ, nắm 50,000 USD, sẽ lỗ 12,500 USD so với trạng thái ban đầu.
Mô hình Debt Pooling Model này rõ ràng có thể tạo ra sự không thuận lợi nếu giá trị tài sản thế chấp không biến đổi. Do đó, giao thức SYNTHR cung cấp một công cụ Hedge Pool kết hợp vào mô hình Debt Pooling Model, cho phép người dùng tự bảo vệ tài sản trước những biến đổi thị trường.
Ví dụ tương tự:
Sau khi Kỳ nhận được 50,000 syUSD từ mint, Kỳ cùng mint thêm 50,000 syUSD vào Hedge Pool để nhận Hedge token. Khi giá trị BTC tăng 50%, Hedge token của Kỳ cũng tăng lên 50% để đảm bảo nguy cơ của Kỳ không bị ảnh hưởng.
Stability Pool
Stability Pool giúp bảo đảm sự ổn định cho syAssets thông qua chương trình khai thác thanh khoản gọi là LP Mining.
Quy trình làm việc của Stability Pool như sau:
Bước 1: Người dùng cung cấp thanh khoản (stability pool provider) vào pool.
Bước 2: Khi tỷ lệ tài sản thế chấp của người mint giảm xuống 120%, stability pool provider kích hoạt tính năng thanh lý để duy trì tính ổn định của giao thức.
Bước 3: Các stability pool provider nhận phần thưởng dưới dạng token SYNTH (utility token của giao thức).
Các tính năng khác của SYNTHR
Bên cạnh sản phẩm chính là syAsset, SYNTHR còn mang trong mình hai giải pháp sản phẩm khác, đó là SynthSwap và Vaults, đều mang tính chất độc đáo và hữu ích.
SynthSwap
SynthSwap đóng vai trò là một sàn giao dịch phi tập trung (DEX) trong giao thức, cho phép người dùng thực hiện việc trao đổi các tài sản syAsset một cách linh hoạt. Cách hoạt động của SynthSwap khá đơn giản:
- Đối với người dùng: Họ có thể thực hiện việc hoán đổi giữa các loại tài sản syAsset, ví dụ như swap từ syUSD sang syETH.
- Đối với giao thức: SYNTHR thực hiện việc đốt (burn) syUSD và sau đó mint syETH cho người dùng với mức trượt giá (slippage) bằng 0.
Cách thức này giúp người dùng tránh mất phí slippage, đồng thời cũng tạo điều kiện cho họ linh hoạt sử dụng các loại tài sản để tối ưu hóa việc sử dụng vốn và tận dụng cơ hội từ thị trường.
Vault
Vaults là một tính năng quan trọng của SYNTHR, cho phép người dùng cung cấp thanh khoản vào các ngăn cố định như Long-Farm Vault, Short-Farm Vault, Delta-Neutral Vault và User Created Vault nhằm tối ưu hóa lợi nhuận thông qua việc cung cấp thanh khoản và nhận phần thưởng.
1. Long-Farm Vault:
Vault này cho phép người dùng kiếm lợi nhuận thông qua việc dự đoán rằng giá của syAsset sẽ tăng trong tương lai. Ví dụ, người dùng có thể thực hiện như sau:
- Bước 1: Người dùng gửi 900 syUSD vào Long-Farm Vault với dự đoán rằng giá của syUSD sẽ tăng.
- Bước 2: Vault sẽ tự động chia thành hai phần A và B, mỗi phần 450 syUSD.
- Bước 3: Phần A được gửi vào một sàn DEX thứ ba để mua tài sản syAsset khác với giá cao hơn so với giá mà giao thức cung cấp qua Oracle.
- Phần B được sử dụng để cung cấp thanh khoản cho cặp tài sản syAsset khác trên một DEX khác để nhận phần thưởng.
2. Short-Farm Vault
Vault này cho phép người dùng kiếm lợi nhuận dự đoán rằng giá của syAsset sẽ giảm trong tương lai. Nguyên tắc hoạt động tương tự như Long-Farm Vault.
3. User Created Vault
Vault này cho phép người dùng tự tạo, tùy chỉnh và quản lý chiến lược của riêng họ. Người dùng có thể thực hiện các hoạt động như farming, lending và borrowing để kiếm lợi nhuận. Tài sản trong User Created Vault có thể tham gia trong toàn bộ hệ sinh thái của SYNTHR.
Những tính năng này – SynthSwap và Vaults – cung cấp thêm sự linh hoạt và khả năng tối ưu hóa lợi nhuận cho người dùng trong việc sử dụng và quản lý các tài sản trên giao thức SYNTHR.
Điểm đặc biệt của SYNTHR
Mô hình POL (Protocol owned Liquidity) là một khía cạnh quan trọng của giao thức SYNTHR, tạo ra sự đảm bảo về mức độ thanh khoản sâu thông qua các chương trình khuyến khích cung cấp thanh khoản. Điều này giúp đảm bảo rằng có đủ thanh khoản trong hệ thống để các hoạt động giao dịch diễn ra một cách mượt mà và hiệu quả.
Giải pháp Omnichain được áp dụng trong SYNTHR nhờ vào công nghệ LayerZero. Điều này cho phép người dùng dễ dàng chuyển đổi tài sản giữa các chuỗi khác nhau trong một lần giao dịch duy nhất. Điều này mang lại lợi ích lớn cho người dùng, giúp họ tiết kiệm thời gian và phí giao dịch khi thực hiện các hoạt động chuyển đổi tài sản giữa các hệ thống blockchain khác nhau.
Tài sản thế chấp có thanh khoản sâu là yếu tố quan trọng trong hệ thống SYNTHR. Các syAsset được thế chấp bởi các loại tài sản có thanh khoản sâu như ETH, USDC hoặc USDT. Điều này giúp đảm bảo rằng việc thanh toán và quản lý các tài sản được thực hiện một cách hiệu quả và đáng tin cậy.
SYNTHR sử dụng data-feed từ các Oracle (nguồn cung cấp dữ liệu về giá) để thực hiện các chức năng quan trọng:
- Cung cấp giá trị của syAssets trên chuỗi blockchain, đảm bảo rằng số lượng tài sản có thể mint và tỷ lệ thế chấp của người dùng được kiểm soát và ổn định.
- Cung cấp giá trị của các loại tài sản thế chấp, giúp giao thức thực hiện các hoạt động cân bằng lại để duy trì tỷ lệ neo (peg) ổn định.
Những yếu tố này đóng vai trò quan trọng trong việc bảo đảm tính ổn định và hiệu suất của giao thức SYNTHR, đồng thời mang lại lợi ích cho người dùng và những người tham gia vào thị trường tài chính đa dạng mà giao thức hướng đến
Roadmap SYNTHR
Q1 2023
- Chương trình tài trợ
- Chương trình dành cho người đóng góp sớm
- Triển khai testnet EVM
Q2 2023
- Triển khai testnet
- Aggregator DEX
- Stability Pool
Q3 2023
- veSYNTH
- Audit
- Triển khai mainet
Q4 2023
- Hedge Pool
- Vaults
- Phát triển hệ sinh thái
Đội ngũ phát triển, Quỹ đầu tư và đối tác của SYNTHR
Đội ngũ phát triển SYNTHR
Chưa công bố đội ngũ
Đối tác dự án
SYNTHR công bố các đối tác như: Swapped, Redbelly, Stratement Exchange…
Token SYNTHR là gì?
Giao thức SYNTHR hiện tại sử dụng hai loại token riêng biệt để phục vụ các mục tiêu khác nhau: SYNTH (tên gọi tắt của “synthetic”) và veSYNTH (viết tắt của “voting-enhanced SYNTH”).
Thông tun SYNTH Token
- Tên token: SYNTHR
- Ticker: SYNTH
- Blockchain: Đang cập nhật..!
- Hợp đồng token: Đang cập nhật..!
- Loại token: Tiện ích
- Tổng cung token: 590,047,619 SYNTH
- Circulating Supply: Cập nhật…!
Tỷ lệ phân bổ SYNTH Token
Token SYNTH được phân phối như sau:
- Vòng Seed và Private: 26.6%
- Bán token: 2%
- Nhóm phát triển: 9.5%
- Cố vấn: 3.4%
- Quản trị, Hỗ trợ, LP, Phần thưởng: 33.9%
- Pháp lý, Tiếp thị và Hoạt động: 13.6%
- Hợp tác với Sàn giao dịch và Thỏa thuận thanh khoản: 3.4%
- Kho tài chính: 5.9%
- Bug Bounty: 0.8%
- Airdrop: 0.8%
Lịch phát hành SYNTH Token
Cập nhật…!
SYNTH Token Sale
Dự án đã công bố kế hoạch tiến hành ba vòng sale khác nhau, bao gồm: Vòng Seed, Vòng Private và Vòng Public.
SYNTH Token Use Cases
Token SYNTH có những ứng dụng như sau:
- Gửi token SYNTH vào hệ thống để tham gia “stake” và nhận veSYNTH.
- Cung cấp thanh khoản cho hệ thống.
- Được sử dụng để thanh toán phí và nhận phần thưởng cho người dùng trong các hoạt động giao dịch và tài chính.
veSYNTH token được sử dụng cho các mục đích sau:
- Chia sẻ phần thu nhập từ hoạt động giao dịch trên giao thức.
- Được sử dụng để tham gia vào quản trị và quyết định của hệ thống.
- Làm phần thưởng khuyến khích đối với cộng đồng tham gia.
- Được sử dụng để thanh toán phí hỗ trợ và duy trì dự án.
- Tham gia tạo Pool, tạo sự đa dạng hóa và cung cấp thanh khoản trong hệ thống
Tiềm năng phát triển của SYNTHR
Tiềm năng phát triển của SYNTHR là rất hứa hẹn và đầy triển vọng trong thị trường tài chính phi tập trung và DeFi. Với sự kết hợp giữa tính năng tài sản tổng hợp đa dạng và khả năng tương tác đa chuỗi (Omnichain), SYNTHR đang mở ra một loạt cơ hội đáng kể cho người dùng và cả hệ thống tài chính tiền điện tử.
Khả năng token hoá mọi loại tài sản, từ cổ phiếu, trái phiếu, bất động sản, ngoại tệ cho đến hàng hoá và NFT, giúp tạo ra một hệ thống tài chính phái sinh vô cùng đa dạng và linh hoạt. Điều này không chỉ mang đến cho người dùng sự đa dạng trong việc đầu tư và quản lý tài sản, mà còn thúc đẩy sự sáng tạo và mở ra cánh cửa cho các loại hình tài chính mới.
Việc tích hợp mô hình Yield Bearing Collateral, Debt Pooling và Stability Pool vào giao thức giúp đảm bảo tính ổn định cho người tham gia, đồng thời tối ưu hóa lợi nhuận từ hoạt động giao dịch và cung cấp thanh khoản. Cơ chế này cùng với sự kết hợp của veSYNTH token cho phép cộng đồng tham gia vào quản lý và phát triển hệ thống, tạo ra sự phân quyền trong quyết định và đóng góp ý kiến quan trọng.
Ngoài ra, khả năng tương tác với các chuỗi blockchain khác nhau thông qua giải pháp Omnichain và sử dụng data-feed của Oracle, đồng nghĩa với việc SYNTHR có thể tận dụng nguồn dữ liệu và khả năng truyền thông qua mạng lưới blockchain rộng lớn, mở rộng phạm vi tác động và tiềm năng phát triển.
Tổng cộng, với tính năng đa dạng, linh hoạt và khả năng tương tác mạnh mẽ, SYNTHR có tiềm năng là một ngôi sao sáng trong thế giới DeFi và tài chính phi tập trung, đồng thời đem lại những lợi ích tương đối cho cả những người dùng tham gia và cả thị trường crypto nói chung.
Dự án tương tự
Các dự án tương tự SYNTHR bao gồm:
- Lybra: Lybra là một giao thức trong hệ thống Liquid Staking Derivative (LSD), được thiết kế để tạo thêm sự linh hoạt cho các tài sản trên mạng Ethereum. Giao thức này dự kiến sẽ mang đến khả năng tăng tính linh hoạt cho đa dạng loại tài sản trên Ethereum và đồng thời thúc đẩy lợi nhuận cho người dùng thông qua việc phát triển stablecoin eUSD có khả năng sinh lãi.
- Swell: Swell là một giao thức liên quan đến liquid staking, cho phép người dùng đóng góp ETH vào hệ thống và nhận lại liquid staking token (LST), đồng thời có khả năng kiểm soát tài sản của họ. Giao thức này mang đến lợi ích cho người dùng khi họ có quyền quản lý và tận dụng tài sản của mình thông qua việc stake ETH và sử dụng LST.
Những dự án này chứng tỏ sự phát triển và đa dạng hóa trong lĩnh vực Liquid Staking Derivative (LSD), tạo ra những cơ hội mới cho người dùng tham gia vào các hoạt động tài chính đa dạng và tận dụng giá trị của tài sản trong môi trường blockchain.
Xem thêm: Lybra Finance (LBR) là gì? Tiềm năng phát triển của LBR token
Kênh thông tin của SYNTHR
Lời kết
Trong bức tranh đa dạng và phát triển của thế giới tài chính phi tập trung, SYNTHR đại diện cho một khía cạnh đầy tiềm năng và cơ hội. Với khả năng tạo ra và quản lý tài sản tổng hợp, tích hợp các cơ chế giao dịch thông minh và sử dụng công nghệ Omnichain, SYNTHR đã tạo nên một tầm nhìn mới về cách chúng ta tham gia vào các hoạt động tài chính trong tương lai.
Sự đa dạng và linh hoạt trong việc token hoá các loại tài sản đem lại không chỉ tính sáng tạo mà còn mở ra cánh cửa cho việc đầu tư và quản lý tài sản một cách thông minh và hiệu quả. Không chỉ dừng lại ở việc tạo ra giá trị tài sản mới, SYNTHR còn thúc đẩy sự phát triển và sáng tạo thông qua cơ chế tham gia cộng đồng, đảm bảo mọi người đều có tiếng nói trong quyết định và phát triển của giao thức.
Chúng ta không thể không nhận thấy sự tiến bộ của SYNTHR trong việc tạo ra sự ổn định và lợi nhuận thông qua cơ chế Yield Bearing Collateral, Debt Pooling và Stability Pool. Những cơ chế này không chỉ đảm bảo tính an toàn cho người tham gia mà còn tạo ra cơ hội tối ưu hóa lợi nhuận từ các hoạt động giao dịch và cung cấp thanh khoản.
Với lời kết, SYNTHR đang thể hiện sự cam kết vững chắc trong việc định hình tương lai tài chính phi tập trung thông qua tính đa dạng, phân quyền và sự kết nối đa chuỗi. Sự tiến bộ và phát triển của giao thức hứa hẹn mang lại nhiều cơ hội cho cả những người dùng tham gia và cả ngành công nghiệp crypto trong tương lai.
